三月的北京春回大地，万物复苏。3月31日，中诚信托财富管理中心/消费者权益保护部成功召开了2023年度一季度投资策略会。本次会议特邀中诚信托投资研究部资深研究员、经济学博士杨晓东及中诚信托标品部投资经理郑靖主讲，分享了新业务分类下信托公司的服务与产品。

本次会议围绕着守正创新的主题，首先由杨晓东博士根据中国银保监会正式下发的《关于规范信托公司信托业务分类的通知》（以下简称“通知”），分享了“通知”下信托业务被划分为资产服务信托、资产管理信托、公益/慈善信托三大类，重点讲解了新的业务分类下各信托的相关界定，同时给出投资人以下建议：

01

信托市场将出现的两个转变

一是财富管理将由销售向资产配置与服务转变，二是从非标融资向投资转变。

02

积极做好财富规划

依据投资者个人及家庭情况，做好财富规划，实现财产的保值增值、分配传承等；关注家族信托、家庭信托、保险金信托、特殊需要及其他相关信托的服务功能。

03

关注标品信托等新的信托产品

2022年是资管新规过渡期结束后的第一年，保本理财成为历史，理财产品实现了全面的净值化转型；标品信托具有定制化、优中选优等优势，具有较好的竞争能力。

04

选取与自身风险承受能力匹配的金融产品。

会议第二部分由标品部投资经理郑靖分析了近期两会公布了2023年政府重点工作安排，海外金融形势动荡，同时围绕最新的市场环境变化，重点介绍公司对于未来一个季度的市场观点及投资策略。主要内容包括：

01

新业务分类下信托公司的服务与产品

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在基本面向好背景下，债券市场仍有生存空间；扩大内需的同时对稳住利率有需求，利率存在进一步下调的需求，未来政策利率中枢存在主动引导的可能性。

03

经历了11月以来的大幅调整后，债券资产性价比出现回升，具备一定的配置价值。

04

债券资产性价比出现回升，具备一定的配置价值。“票息+杠杆”策略仍可应用，根据市场节奏进行资产配置。

05

久期方面，以短久期资产为主。根据产品负债期限不同，构建不同投资组合，保证流动性安全。

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在市场调整时可加强配置，适当拉长久期。

本次投资策略会为疫情后首次召开，随着疫情的缓解和经济形势的不断向好，中诚信托将持续为客户提供多种形式的活动，始终坚持以客户为中心，依据投资者个人及家庭情况，做好财富规划、实现财产的保值增值、分配传承等一站式财富管理服务。为高净值客户提供更全面跟专业的投资者教育，满足投资者多元化产品配置需求。